Чи безпечне кредитування в стейблкоїнах?

Кредити в стейблкоїнах є невід'ємною частиною цифрових фінансових послуг, які пропонують платформи криптокредитування. Більшість криптолендингових платформ надають користувачам можливість позичати стейблкоїни, що є відмінним способом залучення додаткової ліквідності під заставу криптовалют. Завдяки своїй стабільності стейблкоїни вважаються найкращими цифровими активами для кредитування.

Попри зростаючу популярність позик у стейблкоїнах, багато криптоінвесторів стурбовані питаннями безпеки. Розглянемо основні переваги та ризики таких кредитів.

Можливі ризики кредитування в стейблкоїнах

Можлива неплатоспроможність кредитора

Це один із ключових ризиків, пов'язаних з будь-якими криптолендинговими платформами. Навіть якщо кредитор має страхування, ви можете не повернути свою криптовалюту у разі банкрутства платформи. Аналогічні ситуації траплялися і з традиційними банками, коли вони оголошували себе банкрутами, а клієнти втрачали свої кошти.

Обмежене страхове покриття

Більшість криптолендингових платформ пропонують страхування для активів, що зберігаються на їх сервісах. Проте, на відміну від звичайних банківських рахунків, страховки криптоплатформ покривають лише певні ризики. Деякі платформи, такі як CoinDepo, забезпечують повне страхування всіх активів.

Зміни в державному регулюванні

Криптолендинг все ще знаходиться на стадії розвитку, і більшість урядів ще не виробили чітких нормативних актів щодо цього сектора.

У деяких випадках уряди вже запроваджували обмеження на надання криптокредитів. Наприклад, у березні 2022 року популярна біржа Crypto.com змушена була припинити свою програму кредитування через регуляторні зміни.

Нові можливості кредитування в стейблкоїнах

CoinDepo – перша криптолендингова платформа, яка пропонує кредити в стейблкоїнах без необхідності відкриття заставного рахунку. Всі активи, що знаходяться на CoinDepo Interest Accounts, автоматично слугують заставою для вашої кредитної лінії.

Головні відмінності кредитів від CoinDepo:

• Можливість багаторазового використання кредитної лінії в межах ліміту (LTV 50%).
• Гнучкі умови погашення – можливість часткового або повного погашення в будь-який момент.

CoinDepo пропонує кредити в таких стейблкоїнах:

• USDT
• USDC
• Dai

Платформа також страхує всі активи користувачів та надає інструменти для моніторингу стану портфеля і кредитної лінії. Це забезпечує захист навіть у кризових ринкових умовах.

Переваги кредитування в стейблкоїнах

Професійні кастодіальні сервіси

Криптовалюта, яка використовується як застава для стейблкоїнових кредитів, зберігається в надійних кастодіальних сервісах.

Більшість платформ зберігає заставну криптовалюту в холодних гаманцях, що мінімізує ризики злому. Крім того, багато кастодіальних сервісів надають страхування криптоактивів, що знаходяться в холодному зберіганні.

Деякі платформи надають кілька доступів до акаунтів, що дозволяє користувачам отримати свої кошти навіть у разі банкрутства кредитора.

Страхування криптовалют

Федеральна корпорація страхування депозитів (FDIC) не надає покриття для криптоактивів, тому найкращі криптолендингові сервіси використовують приватні страхові поліси.

Страхування допомагає захистити заставу позичальників від крадіжки або зламу. Такі послуги зазвичай пропонуються третіми сторонами, які напряму страхують активи у своїх холодних гаманцях. Деякі платформи також пропонують додаткове страхування заставних активів.

Перекредитування (Overcollateralization)

Перекредитування – це один із основних механізмів захисту позичальників та кредиторів.

📌 Загальне правило: LTV (Loan-to-Value) для криптокредитів має бути 50% або менше.

Це означає, що позичальник повинен надати заставу в двічі більшому розмірі, ніж сума позики.

У деяких випадках кредит можна отримати на суму до 70% або більше від розміру застави, але такі кредити мають вищі відсоткові ставки.

Перекредитування захищає і кредитора, і позичальника від знецінення заставної криптовалюти.

Якщо ціна криптоактивів, що використовуються як застава, падає, кредитор може вимагати збільшення застави або часткового погашення боргу для підтримання потрібного LTV. В іншому випадку застава буде ліквідованадля покриття боргу.

📌 CoinDepo використовує унікальну методологію моніторингу заставних активів, що дозволяє уникнути необхідності відкриття окремого заставного рахунку.

Маржинальні виклики (Margin Calls)

Маржинальні виклики – ще один механізм захисту криптолендингових платформ.

📌 Якщо вартість застави падає нижче певного рівня LTV, позичальник отримує сповіщення та повинен збільшити заставу або частково погасити кредит.

KYC-протоколи

📌 KYC (Know Your Customer) – це стандартна процедура перевірки особи на всіх централізованих платформах криптокредитування.

Процес KYC схожий на той, що використовується для відкриття банківських рахунків.

📌 Під час реєстрації на криптолендинговій платформі користувач повинен надати:

• Адресу електронної пошти
• Ім'я, прізвище та дату народження
• Номер телефону
• Адресу проживання
• Фото або скан документа, що посвідчує особу

KYC-протоколи необхідні для запобігання відмиванню грошей та фінансуванню незаконної діяльності.

Висновок

Кредитування в стейблкоїнах – це надійний та ефективний спосіб отримання ліквідності в криптовалютному середовищі.

📌 Основні переваги стейблкоїнових кредитів:

• Висока доступність
• Гнучкі умови позики
• Мінімальні комісії
• Покращена безпека

Криптолендинг активно розвивається, і платформи, що надають страхування активів, моніторинг ризиків та гнучкі умови, стають кращою альтернативою традиційному кредитуванню.